Здравствуйте, Гость

Календарный спред: Long ZSN1 – Short ZSF2

дата публикации: 2011-05-31 14:43:00

Сезонные тенденции

Сегодня рассмотрим календарный спред по соевым бобам длинный июль – короткий январь: Long ZSN1 – Short ZSF2

После того, как в зимний период отмечается повышенный спрос на соевую муку, поставки соевых бобов к лету начинают сокращаться. В связи с этим, фьючерсы старого урожая выигрывают у фьючерсов нового урожая.

 

 

Анализ  сезонных тенденций за последние пять и пятнадцать лет  указывает на расширение спреда июль-январь с конца мая и, примерно, до 20 июня.

Сезонные корреляции

 

 

Дополнительное подтверждение приходит со стороны корреляции текущего рынка с предыдущими годами. На графике выше мы можем заметить, что текущий рынок имеет 90% корреляции с движениями в 1999 году, 89% корреляции с 1983 годом и 87% - с 1963 годом.

Трехлетняя корреляция предполагает укрепление июльских контрактов(ZSN1) против январских контрактов(ZSF2) на текущей неделе, заканчивающейся 3 июня.

На следующей неделе вероятна некоторая коррекция, после которой расширение спреда возобновляется до 23 июня.

Торговые стратегии

Spread Order

 Buy x ZSN1-Sell x ZSF2 at Limit 3.0 to Buy Side (x-число контрактов)

Стоп  - убыток $500 при торговле 1 контрактом по каждой ноге спреда.

Цель  - прибыль $500 при торговле 1 контрактом по каждой ноге спреда.

Сезонный выход из позиции 3 июня перед закрытием торгов в 22:15 мск.

 

 

Александр Борц

E-mail: borts@spreadinvest.ru

2011-05-31 14:43:00
Александр Борисович Борц

© 1998-2010 ГК "АЛЬПАРИ"   © 2003-2010 Viac.ru
info@viac.ru
webmaster@viac.ru
the developer
СтартоваяСервисыФорумНовости сайтаАнонсы сайтаПоискКарта сайтаПартнеры

Powered by Dynacont